哪個寬基指數最好長期持有（共享基經ETF系列第2期）

2023-10-19 02:30:03 3

每經記者：黃小聰 每經編輯：葉峰

上一期主要介紹了什麼是ETF，以及股票型ETF的種類，本期將重點來了解一下寬基ETF。

寬基ETF通常指的是那些投資範圍廣泛、沒有行業限制的ETF。常見的比如上證50ETF、滬深300ETF、中證500ETF、中證1000ETF、科創板50ETF、創業板ETF、MSCI中國A50互聯互通ETF等。

接下來我們就來逐一認識一下這些市場主流的寬基ETF。

1、上證50ETF：它跟蹤的是上證50指數，是以上證180指數樣本為樣本空間，挑選上海證券市場規模大、流動性好的最具代表性的50隻證券作為樣本。

簡單來說，上證180指數，是從在上交所上市的股票中，綜合各項指標選出了靠前的180隻股票構成指數，而上證50指數，相當於在已經選好的這180隻股票中，再選出最具代表性的50隻構成指數。

最新的50隻成分股如下：

從這些個股可以看出，基本都屬於大白馬。對於投資者來說，買入上證50ETF，就相當於打包買入了這50隻個股。從對應的產品來看，目前市場上規模最大的上證50ETF產品是華夏上證50ETF。

2、滬深300ETF：跟蹤的是滬深300指數，該基金由滬深市場中規模大、流動性好的最具代表性的300隻證券組成。

簡單來說，它包括了在上交所、深交所上市的300隻股票，範圍更廣，由於其集中的是兩個市場的大白馬，所以滬深300指數也經常被視作是中國經濟的晴雨表。

其中最新的前十大權重股如下，可以看到基本都是耳熟能詳的大公司：

同樣，投資者如果買入滬深300ETF，其實也是相當於打包買入這300隻個股。目前跟蹤滬深300指數的基金非常多，有場內的ETF，也有場外的指數基金，投資者如果要追求交易的快捷便利，可以選擇場內的ETF，最為方便。目前規模最大的滬深300ETF是華泰柏瑞滬深300ETF。

3、中證500ETF：跟蹤的是中證小盤500指數，該指數是在剔除滬深300指數樣本之後，再根據一定的指標篩選出500隻個股，構成指數。

可以簡單理解為，將上交所、深交所上市的所有股票，先劃最有代表性的300隻歸入滬深300，然後從301隻開始，到第800隻歸入中證500指數。

這500隻股票的市值跨度其實還是非常大，目前最大的成分股市值超過600億元，而最小的僅有10多億元，平均市值約在125億元。

最新的前十大權重股如下，可以看出這些個股跟滬深300指數的權重股已經有明顯區別，單個個股的佔比大多在1%以下，另外投資者可能需要有一定的了解才知道它們的主營業務。

投資者買入中證500ETF，同樣也是相當於打包買入了500隻個股。目前規模最大的中證500ETF是南方中證500ETF。

4、中證1000ETF：跟蹤的是中證1000指數，該指數選取中證800指數樣本以外的規模偏小且流動性好的1000隻證券作為指數樣本，與滬深300和中證500等指數形成互補。

簡單來說，就是在選取滬深300、中證500之後，從第801隻開始，到第1800隻個股，構成中證1000指數。它的特點就是成分股的市值更小了，從最新的樣本來看，成分股最大的市值不到400億元，而最小的市值只有7億元。

其中前十大權重股如下：

對於投資者來說，買中證1000ETF就相當於買入了一個小盤指數，如果看好小盤股的表現，這個指數還是非常具有代表性。今年4月底以來的這輪反彈，1000指數的反彈幅度還是比較大。目前中證1000ETF相關的產品，規模比較大的有廣發中證1000ETF、富國中證1000ETF等。

5、科創板50ETF：跟蹤的是上證科創板50成份指數，由上海證券交易所科創板中市值大、流動性好的50隻證券組成。

簡單來說，就是根據一定的標準，選出科創板中50隻比較有代表性的個股構成指數。

最新的成分股構成如下：

對於投資者而言，由於直接投資科創板還是有一定的門檻，選擇科創50ETF，可以說是比較方便、又沒什麼門檻的投資方式，相當於實現一鍵買入科創板最具代表性的一籃子股票。目前規模較大的科創50ETF產品包括了華夏上證科創板50ETF、易方達上證科創板50ETF等。

6、創業板ETF：跟蹤的是創業板指數，該指數選取創業板市場市值大、流動性好的100家公司為樣本。

簡單來說，就是從1000多隻創業板個股中挑選出具有代表性的100隻個股構成指數。基本都屬於創業板中最白馬的一批個股。

目前的前十大權重股如下：

數據來源：wind

投資者買入創業板ETF，也相當於一鍵買入這100隻個股，當然隨著創業板個股的不斷增多，後續又有創業板50ETF、科創創業50ETF這樣的產品，其實就是範圍更縮窄，成分股更聚焦。目前規模較大的創業板ETF主要有易方達創業板ETF。

7、MSCI中國A50互聯互通ETF：跟蹤的是MSCI中國A50互聯互通指數，它包含了在上海和深圳交易所上市的中國A股大盤和中盤股票，且可通過北向交易互聯互通。

簡單來說，其實從指數名稱就可以看出，它的成分股有50隻，主要是可實現互聯互通的大盤股和中盤股，50隻個股的市值分布，高的超過2萬億，低的在800億左右，整體來看，都屬於中大市值股票。

在一定程度上，走勢和滬深300指數比較接近，甚至可以把它看作是縮小版的滬深300指數，不過近幾年的波動率要稍高於滬深300指數。

該指數最新的前十大權重股如下：

可以看出，基本上也都是投資者耳熟能詳的大白馬，這些大白馬也同樣出現在滬深300指數中，只不過比重不同。

目前跟蹤MSCI中國A50互聯互通指數，規模較大的MSCI中國A50互聯互通ETF包括匯添富MSCI中國A50互聯互通ETF、易方達MSCI中國A50互聯互通ETF等。

看了這些寬基ETF的介紹，不知道你對這類產品有沒有更進一步的了解，至於ETF的交易技巧以及如何進行選擇，將在後面章節中再進一步介紹。

每日經濟新聞